Венчурные инвестиции

Научись управлять своими финансами и получать дополнительный доход
Венчурные инвестиции

10 января, 2020

Венчурные инвестиции активно применяются в США более шестидесяти лет. Во многих странах Европы венчурное инвестирование также является популярной сферой для многих вкладчиков.

Россия, конечно, в этом плане отстает, ведь к подобному способу внедрения капитала мы пришли только в начале двухтысячных.

Однако сама схема, предполагающая получение прибыли инвестором, в разы больше, чем при классическом инвестировании, а также положительный опыт мировых компаний, делает российский рынок венчурных инвестиций все более развитым.

Что же представляет собой данный тип инвестинга? Кто такие «бизнес-ангелы»? Реально ли заработать на таких вложениях, и можно ли снизить при этом риски?

Суть венчурных инвестиций

Предположим, у человека или компании имеется неплохая бизнес-идея, но нет средств на ее реализацию. Привлечь необходимые средства можно, используя средства инвесторов, которые взамен получают долю или акции компании.

  • Естественно, эти акции, когда проект наберет силу, окажутся гораздо дороже. Эта разница и является фактической прибылью инвестора.

«Бизнес-ангелами» и называют инвесторов, решившихся вложить свои деньги в проект на уровне идеи, поверившие в него, и давшие финансовые силы для реализации.

В качестве такого ангела может выступать и венчурный фонд, особой разницы здесь нет.

Если сравнивать венчурные инвестиции с прямыми, то уровень прибыли последних гораздо ниже. Соответственно, риски для венчурного инвестора возрастают прямо пропорционально той прибыли, которую он надеется получить.

По сути, такой вариант инвестирования можно назвать финансированием бизнеса. При этом для человека, который готов дать деньги на развитие проекта, эта возможность оказывается более чем привлекательной.

  • Вы имеете определенный капитал, который готовы инвестировать.
  • Некая компания имеет неплохую бизнес-идею, но не имеет средств для ее реализации.
  • Вы инвестируете в эту идею, становясь, своего рода, совладельцем проекта.
  • Если дело развивается позитивно, вы получаете внушительный объем прибыли, в зависимости от того, сколько средств вложили в проект изначально.

Размер прибыли инвесторов будет также зависеть от особенностей договора, который вы заключаете с владельцами проекта.

Что инвестору важно знать о венчурном инвестировании

Если бы все было так просто, то тысячи людей уже стали бы миллионерами на венчурном инвестировании. Однако куда чаще средства, вложенные в тот или иной проект, оказываются потерянными.

Стоит помнить о том, что такие предприятия обладают повышенным уровнем риска, куда выше, чем в других направлениях инвестиционного рынка.

Как-то обезопасить себя от финансовых потерь можно, только если вы хорошо разбираетесь в том направлении, где планируется запуск проекта. Если же таких знаний нет, имеет смысл передать средства в доверительное управление для наиболее разумного их вложения.

Помните о том, что создатель проекта, стартапа, ничего не гарантирует вкладчикам. Если проект окажется провальным, пытаться вернуть свои средства даже не стоит. Таким образом, вы сами несете ответственность за распоряжение финансами.

И это далеко не единственная важная особенность венчурных инвестиций, которые нужно знать.

Специфика венчурного инвестирования

Инвестировать таким образом можно на старте проекта, когда уставной капитал только собирается. Оценить практическую доходность проекта пока невозможно, ведь инвесторам представляется только проект.

В отдельном договоре указывается, что вы, инвестируя в венчурный проект, становитесь его совладельцем. Если проект «выгорит», вы вполне можете рассчитывать на прибыль от него, размер которой заранее прописывается в договоре.

  • Но инвестировать можно и после запуска проекта, если он нуждается в дополнительном финансировании.

Еще одно важное отличие венчурного инвестирования от классического заключается в следующем. Венчурный инвестор не стремиться завладеть контрольным пакетом акций, а вкладывает деньги, рассчитывая на прибыль в дальнейшем.

К слову, на дивиденды после запуска проекта инвесторам также рассчитывать не приходится, ведь, помимо успешного старта, ему потребуются средства для дальнейшего развития.

Кто инвестирует в венчурные проекты

Если рассматривать данное направление в целом, то можно выделить всего пять групп потенциальных инвесторов, которым интересны подобные вложения.

Венчурные инвесторы

Это частные инвесторы, желающие вложить свои средства в тот или иной проект. Такие инвесторы преследуют простую цель – получение прибыли.

Размер венчурного капитала от инвестора может достигать и 100% от необходимой суммы для реализации проекта. Для инвестора лишь важно наличие продуманного бизнес-плана и направление деятельности развивающегося проекта.

Венчурный инвестиционный фонд

Это *паевой инвестиционный фонд*, внимание которого направленно именно на рынок венчурных инвестиций. Капитал такого фонда собирается из средств частных инвесторов.

  • Сотрудничество с таким фондом частных инвесторов привлекательно тем, что не требует специфических знаний рынка, ведь все решения по управлению капиталом принимается руководством.
  • Как правило, такие компании уже имеют солидную репутацию и опыт работы с венчурными проектами.
  • Паевой фонд уже диверсифицирует риски, что значительно снижает уровень риска потерять весь капитал на одном неудачном проекте.
  • Проекты, которые будут финансироваться, тщательно отбираются, и это также служит защитой для частных инвесторов, доверивших ПИФу свой капитал.

Этот вариант отлично подходит для частных инвесторов с небольшим капиталом, а также тех, кто только учится с умом вкладывать деньги.

Более крупные финансовые структуры

Конгломераты, владеющие и управляющие сразу нескольким десятком компаний, вкладывают средства в венчурные проекты редко, но и это бывает.

Правда, чтобы заполучить в качестве союзника такого мощного инвестора, разработчикам проекта придется постараться, чтобы доказать перспективы своей идеи и целесообразность ее реализации.

Если же договоренность достигнута, стартап получает очень мощную поддержку в лице конгломерата.

Бизнес-ангелы

Мы вновь возвращается к этому непривычному термину. Чем бизнес-ангел отличается от обычного инвестора? Принято считать, что для такого человека важнее прибыли становится реализация своего потенциала, получение удовольствия от своей работы.

Данная категория очень отличается от других венчурных инвесторов. Как правило, бизнес-ангелами становятся обеспеченные люди с отличным образованием. Объектом инвестиций становятся при этом высокие технологии.

Государство

И государственные средства могут выступить в качестве венчурного капитала. Если не брать во внимание бюрократизм и коррупционные явления, то перспективный стартап вполне может победить в конкурсе и получить средства на свое развитие от государства.

Плюсы и минусы венчурных инвестиций

Для тех, кто выступает в роли разработчиков нового проекта, главным плюсом становится то, что никаких гарантий инвесторам предоставлять не нужно. Проект либо станет успешным, либо нет, и это зависит от целого ряда факторов.

Если же рассматривать преимущества и недостатки такого вида вложений для инвесторов, то в их числе можно назвать следующие:

  • В успешном проекте вкладчик получает очень большую прибыль. История знает случаи, когда доход от хорошего стартапа для инвесторов составил более тысячи процентов от вложенной суммы.
  • Однако такой высокий уровень прибыли, само собой, предполагает высокую степень рисков. Гарантий, что вы не потеряете свой капитал, нет практически никаких.
  • Для успешного вложения инвестору не обязательно иметь внушительный стартовый капитал: многие проекты допускают инвестирование минимальных сумм.
  • В сфере венчурного инвестирования достаточно мошенников, выдающих пустые материалы за перспективные проекты, так что важно хорошо разбираться в той сфере, в которую вы направляете свои средства.

Одно из важнейших преимуществ венчурного инвестирования в стартапы – это личный опыт, который получает инвестор. Опыт ведения бизнеса и получение новой информации вполне могут пригодиться вам в дальнейшем.

Добавить комментарий

Ваш адрес email не будет опубликован. Обязательные поля помечены *